Die paneuropäische Private-Equity-Gesellschaft Silverfleet Capital hat über eines ihrer Portfoliounternehmen, Electrum Holding Sàrl, eine Exklusivitätsvereinbarung mit dem US-Chemiekonzern Element Solutions Inc über den Verkauf ihrer Beteiligung an Coventya, einem internationalen Spezialchemieunternehmen mit Hauptsitz in Frankreich, abgeschlossen. Silverfleet erzielt damit ein Brutto-Investment-Multiple von 2,5x. Die Transaktion wird voraussichtlich im dritten oder vierten Quartal 2021 abgeschlossen sein.

Coventya wurde im Jahr 1927 gegründet und ist heute einer der führenden Entwickler und Hersteller von Spezialchemikalien für die Oberflächenbehandlung in der metallveredelnden Industrie. Das Unternehmen ist in 60 Ländern auf vier Kontinenten aktiv und beschäftigt rund 700 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter an zwölf Produktionsstätten und zehn Forschungs- und Entwicklungszentren. Coventya produziert ein breites Portfolio an Spezialchemikalien, die in zahlreichen Sektoren zum Einsatz kommen – darunter Automobil, Luxus- und Konsumgüter, Bau, Luftfahrt, Datenträger und Energie.

Silverfleet verfügt in den Bereichen industrielle Dienstleistungen und chemische Produktion über langjährige Erfahrung und hat sich im Jahr 2016 mehrheitlich an Coventya beteiligt – mit dem gemeinsamen Ziel, einen Global Player in diesem attraktiven und profitablen Nischenmarkt aufzubauen. Ausschlaggebend war die damals konstatierte steigende Nachfrage nach Beschichtungslösungen auf Leichtmetallbasis für innovative Zukunftstechnologien, insbesondere bei der Oberflächenbehandlung von Aluminium und der Beschichtung von Kunststoffen.

Während der Haltedauer von Silverfleet konnten wichtige Meilensteine in der gemeinsamen Wachstumsstrategie erreicht werden. So wurde eine neue Produktionsstätte in China eröffnet und der Vertrieb im asiatischen Raum ausgebaut. Gleichzeitig wurde in Forschung und Entwicklung sowie in neue Technologien investiert, um das Produktportfolio in wachstumsstarken Endmärkten wie Leichtbauteile für Elektro- und Hybridfahrzeuge zu erweitern. Zusätzlich wurden vier Unternehmenszukäufe in der Türkei, Deutschland und den USA abgeschlossen und die Effizienz der operativen Prozesse verbessert, vor allem in den Bereichen Preisgestaltung, Einkauf von Rohstoffen und Überwachung von Vertriebsgemeinkosten. Außerdem konnte Silverfleet das ESG-Programm (Environmental, Social, Governance) von Coventya mit vorantreiben, unter anderem durch die Einführung neuer Umwelt-KPIs, die Automatisierung der Sicherheitsberichterstattung und durch die Verbesserung der Governance-Richtlinien des Unternehmens. Das EBITDA von Coventya wuchs während der Partnerschaft mit Silverfleet deutlich und das Unternehmen peilt für das Jahr 2021 einen Umsatz von rund 160 Millionen Euro an.

Quelle: https://ma-rev.de/b18574